이스라엘 IT 기업인 아이언소스(Iron Source)가 미국 뉴욕증권거래소에 상장을 추진한다.

2020년 토마 브라보 어드밴티지(Thoam Bravo Adavantage, TBA)를 합병한 아이언소스는 스팩 상장(SPAC: 기업인수목적회사)으로 상장 채비를 본격화하고 있다.

모바일 애플리케이션 수익화 통합광고 플랫폼을 보유 중인 이스라엘 기업인 아이언소스는 2020년 3억 3300만 달러(한화 약 3757억 9050만 원)의 매출을 기록했다.

기업가치는 111억 달러(한화 약 12조 5263억 원)으로 추정된다.

아이언소스의 핵심 시장은 2025년까지 410억 달러(약 46조 2685억 원)까지 성장할 것으로 예상된다.

TBA CEO인 로버트 세일은 “‘아이언소스’는 혁신적이고 고성장한 프랜차이즈와 빠르게 성장하는 시장에서 성공을 거둔 경험이 풍부한 관리 팀과 결합한 한 종류의 소프트웨어 회사”고 말했다.

지난 18일 쿠팡 직원 주식 3400만 주가 미국 뉴욕증권거래소에 풀렸다.

매각 제한이 해제되는 물량은 2020년 12월 31일 기준으로 쿠팡에 근무하던 직원 중 현지 재직 중인 직원들인 ‘조기해제 직원 그룹’이다.

이들은 지난 2월 26일까지 3400만 주를 보유하고 있었으며, 이는 전체 임직원에게 부여된 스톡옵션(6570만 주)의 절반에 달하는 수량이다.

임원은 이번 조기 매각 제한 해제 대상에 속하지 않는다.

쿠팡 측은 "회사 임원이나 기업공개(IPO) 전 투자자보다 일반 직원들을 우선시하기 위해 통상 직원에게 적용되는 180일 동안의 매각 제한 기간을 6일로 단축했다"고 밝혔다.

쿠팡(Coupang)이 뉴욕 증권거래소(NYSE)에 성공적으로 안착하는 모습을 보이면서 국내 유니콘들이 미국 증시에 관심을 집중하고 있다.

대표적인 예시가 신선식품 유통시장의 유니콘 기업인 마켓컬리(Market Kurly)다.

지난 2018년 삼승정권을 기업공개(IPO) 주관사로 선정한 마켓컬리는 코스닥(KOSDAQ) 상장을 준비해왔으나 미국 시장도 고려할 수 있는 옵션이 되면서 방향을 선회하는 것을 고려하고 있다.

미국 증권가 또한 쿠팡의 안정적인 성과에 국내 e-커머스 기업들을 주목하고 있고, 후발주자들을 발굴하고 싶다는 니즈가 발생했다.

또한 기업 가치 평가를 높게 받기 어려운 국내 상장 시스템도 한 가지 요인이다.

국내 스타트업이나 e-커머스 기업은 투자로 운영되는 여건상 적자 제무재표로는 국내 상장 시장 요건을 맞추기도 어렵고 높은 가치를 평가 받기 어렵기 때문이다.

쿠팡의 선례를 본 마켓컬 리가 미국 시장을 두드리는 것도 당연한 수순이라는 반응이다.

이 외에도 당근마켓, 메쉬코리아 등의 스타트업들이 미국 증권을 두드릴 후보자로 언급되고 있다.

지난 11일(현지시간) 전자상거래 기업 쿠팡(Coupang)이 뉴욕증권거래소에 상장됐다. 종목명은 CPNG다.

월스트리트저널(WSJ)에 따르면, 쿠팡 공모가는 35달러(한화 약 4만 원)로 미국 증권거래위원회(SEC) 제출 자료에서 밝힌 공모가보다 높은 가격으로 책정됐다.

공모가를 기준으로 쿠팡의 기업가치는 630억 달러(한화 약 71조 8000억 원)에 달하는데, 지난 2014년 뉴욕증시에 상장한 알리바바(Alibaba) 이후 외국 기업 중에선최대 규모다.

쿠팡이 제출한 상장 신청서에 따르면, 쿠팡은 5조 원에 달하는 자금을 조달해 물류센터를 건립하고 신규 고용과 신사업 확장에 나설 예정이다.

지방에 상품 보관부터 주문, 포장, 출하, 배송까지 전 과정을 처리할 수 있는 풀필먼트 물류센터를 세우고 로켓 배송망을 촘촘하게 구축한다.

현재 한국의 인구 70%가 쿠팡 물류거점 이내 11㎞에 거주중인데, 물류센터를 늘려 더 많은 사람에게 배송한다는 방침이다.

또한, 재획득한 택배 사업자 자격을 통해 오픈마켓 판매자를 대상으로 하는 풀필먼트 서비스를 ‘제트배송’이란 이름으로 본격화해 시장 점유율을 늘려나갈 계획이다.

문제는 쿠팡의 거대한 적자 규모와 노동환경에 대한 비판이다.

쿠팡의 누적적자는 41억 달러(한화 약 4조 6700억 원)에 달하며 연간 적자 규모는 2018년을 기점으로 줄어들긴 하지만, 적자 경영은 여전하다.

또 물류센터에서 근무자가 숨지거나 코로나19 확진자가 대거 발생하는 등 꾸준히 노동환경에 대한 비판이 나오는 점도 쿠팡이 풀어야 할 숙제로 꼽힌다.

미국 뉴욕증권거래소에 상장을 추진 중인 쿠팡(Counpang)이 상장 시 기업 가치가 57조 원에 이를 것으로 보인다.

미국증권거래위원회(SEC)에 제출된 쿠팡의 서류에 따르면, 기업공개를 통해 주식 1억 2000만 주를 주당 27~30달러에 판매할 계획이다.

쿠팡의 상장 초기 기업가치는 510억 달러(한화 약 57조 원)에 이른다는 뜻이다.

쿠팡은 이번 공개를 통해서 36억 달러(한화 약 4조 원)을 조달할 수 있을 것으로 보이며, 이는 미국 뉴욕증권거래소에 상장된 아시아 기업 중 4번째로 큰 규모다.

소프트뱅크 손정의 회장이 이끄는 소프트뱅크 비전펀드는 투자 당시 30억 달러(한화 약 3조 3882억 원)를 투자해 37%의 지분을 확보한 대주주다.

비전펀드 투자 당시 인정받은 가치는 90억 달러(한화 약 10조 1628억 원)지만 510억 달러의 기업 가치가 인정받는다면 소프트뱅크가 보유한 주식은 189억 달러(한화 약 21조 3418억 원)이 되어 6~7배 수익을 거두게 된다.

쿠팡 상장 이후 지분율은 소프트뱅크 비전펀드가 33.1%, 미국 투자기업 그린옥스 캐피탈이 16.6%, 닐메타 쿠팡 비상임이사 16.6%, 김범석 쿠팡 대표 10.2%, 인도 투자기업 메이버릭홀딩스 6.4%, 미국 투자사 로즈파크 어드바이저스 5.1%, 블랙록 2.1%, 벤자민 선 감사위원 1.9%의 지분을 갖는다.

단, 쿠팡의 김범석 대표는 1주당 29표의 차등의결권이 주어지는 클래스B 주식 전부를 보유해 상장 후 김 대표의 쿠팡 의결권은 76.7%안 것으로 확인됐다.

뉴욕증시의 주요 지수가 급등했다.

뉴욕증권거래소(NYSE)에서 다우존스30 산업평균지수는 603.14포인트(1.95%) 상승한 31,535.51에 거래를 마쳤다.

스탠더드앤드푸어스(S&P) 500 지수는 전장보다 90.67p(2.38%) 상승한 3,901.82 상승해 2020년 6월 이후 가장 큰 하루 상승률을 기록했다.

기술주 중심의 나스닥 지수는 396.48p(3.01%) 상승한 13,588.83에 장을 마감했다.

증권가는 장중 1.6% 까지 급등했던 미국 국채 금리가 안정세에 접어들면서 투자심리가 살아났다고 해석했다. 미국 국채 10년물 금리는 증시 마감 무렵 1.43% 수준에서 거래됐다.

금리 움직임이 진정되면서 기술주는 3.18% 급등했고 금융주는 3.12%, 산업주도 2.51% 올랐다.

애플이 약 5.4% 상승했고, 아마존닷컴은 1.7%, 페이스북 2.8%, 마이크로소프트 1.9% 각각 상승했다.

테슬라는 6.4% 상승해 주당 700달러(한화 약 78만 5820 원) 선을 회복했다.

업종별로는 전 업종이 오른 가운데 기술주가 3.18% 급등했다. 금융주는 3.12%, 산업주도 2.51% 올랐다.

금리 상승에 대해 당국과 전문가들도 우려를 진정시키기 위한 발언들을 연달아 쏟아냈다.

토마스 바킨 리치먼드 연준 총재는 “긍정적인 경제 전망을 고려하면 채권 금리의 상승이 놀랍지 않다. 금리 상승이 경제를 제약하지 않을 것.”이라고 말하며 팬데믹 이전과 비교해 금리는 여전히 낮은 수준이라는 입장을 밝혔다.

골드만삭스는 “미국 국채 10년 금리가 2.1%까지 오르기 전에는 장에 큰 위협이 되지 않느다.”는 입장이다.

시카고옵션거래소(CBOE)에서 변동성지수(VIX)는 전 거래일보다 16.46% 급락한 23.35를 기록했다.

미국의 가상자산 거래소인 코인베이스(Coinbase)가 뉴욕증권거래소(NYSE)에 직접 상장을 시도하겠다고 밝혔다.

일반적으로 증시 상장은 주관사(Underwriter)를 선정해 진행하는 것이 통상적이지만, 코인베이스는 직접 상장(DIrect Listing) 방식으로 자사의 클래스 A 보통주를 미국 증권 시장에 상장하겠다는 입장이다.

직접 상장을 할 경우 수수료를 아낄 수 있고 상대적으로 큰 유동성을 기대할 수 있다는 장점이 있다.

뉴욕 증권거래소는 2018년 2월 직접 상장을 허용하도록 규정을 변경했고 2018년 4월에 스포티파이(Spotify)가 처음으로 직접 상장에 성공했다.

2020년 12월 17일 코인베이스는 미국 증권거래위원회(SEC)에 상장에 필요한 S-1 양식 예비 문서를 제출했고, 주관사는 골드만삭스가 맡을 것으로 예상됐으나, 코인베이스는 직접 상장 방식을 선택했다.

코인베이스는 거래소 플랫폼 내에 900억 달러(한화 약 99조 4000억 원) 이상의 자산을 보유 중이며, 2020년 기준 4300만명의 이용자가 코인베이스에 계좌를 갖고 있다고 밝혔다.